Anthropic’in 750 milyar dolarlık planı bile altyapı sorununu çözmüyor”

Yapay zekâ şirketi Anthropic, Claude modellerinin geliştirilmesi ve çalıştırılması için ihtiyaç duyduğu bilgi işlem kapasitesini sağlamakta giderek daha fazla zorlanıyor. The Wall Street Journal tarafından elde edilen ve şirketin halka arz hazırlıkları kapsamında düzenlediği S-1 başvurusundan sızdırılan bilgilere göre, Amazon Web Services (AWS), Google ve Microsoft gibi büyük bulut hizmeti sağlayıcıları, Anthropic’i yalnızca bir müşteri olarak değil, aynı zamanda giderek güçlenen bir rakip olarak değerlendiriyor. Bu durum, şirketin yüksek miktarda kaynak ayırmasına rağmen ihtiyaç duyduğu altyapıya erişimini zorlaştırıyor. Anthropic’in bulut hizmetlerine yönelik sözleşmeler için 750 milyar doların üzerinde harcama yapabileceği belirtilirken, söz konusu tutara görüşmeleri devam eden anlaşmalar da dahil ediliyor. Şirket, büyük teknoloji kuruluşlarıyla ilişkilerindeki belirsizlik nedeniyle alternatif veri merkezi seçeneklerine de yöneliyor.

Reuters ve Financial Times tarafından eylül ayının sonlarında paylaşılan finansal veriler, Anthropic’in altyapı harcamalarının ulaştığı büyüklüğü daha önce ortaya koymuştu. Ne var ki The Wall Street Journal’ın aktardığı yeni belgeler, meselenin yalnızca artan maliyetlerle sınırlı olmadığını gösteriyor. AWS, Google ve Microsoft, Anthropic’e yüksek kapasiteli bilgi işlem kaynakları sağlarken kendi yapay zekâ modellerini ve hizmetlerini de geliştiriyor. Dolayısıyla bu şirketler, Anthropic’in faaliyetlerini destekleyen altyapı sağlayıcıları olmalarının yanında doğrudan rekabet ettiği kuruluşlar arasında yer alıyor. Yapay zekâ modellerinin eğitimi ve kullanıcı taleplerinin karşılanması için gereken işlem gücü arttıkça, bu ticari ilişkilerdeki çıkar farklılıkları daha belirgin hâle geliyor.

Anthropic bulut altyapısı için 750 milyar doları aşan harcama öngörüyor

Anthropic, büyük bulut sağlayıcılarından temin ettiği kapasitenin yeterli olmaması nedeniyle kendi veri merkezlerini kiralamaya ve bağımsız veri merkezi işletmecileriyle çalışmaya başladı. Bununla birlikte şirket, alternatif sağlayıcıların güvenilirliği konusunda bazı çekinceler taşıyor. Sızdırılan belgelerde, üçüncü taraf veri merkezi işletmecilerinin faaliyet geçmişlerinin sınırlı olmasının operasyonel riskler yaratabileceğine dikkat çekiliyor. AWS, Google ve Microsoft gibi büyük ölçekli sağlayıcıların sahip olduğu altyapı deneyimi ve operasyonel olanaklar, daha küçük işletmecilerde aynı düzeyde bulunmayabiliyor. Bu nedenle Anthropic, bulut kapasitesini çeşitlendirmeye çalışırken hizmet sürekliliği ve altyapının güvenilirliğiyle ilgili yeni riskleri de yönetmek durumunda kalıyor.

Şirketin finansal verileri de altyapı gereksinimlerinin oluşturduğu baskıyı ortaya koyuyor. The Wall Street Journal’ın haberine göre Anthropic, yılın ilk altı ayında 80,7 milyar dolar net zarar açıkladı. Aynı dönemde gelirleri 16,3 milyar dolar seviyesinde gerçekleşti. Bunun yanında yalnızca iki müşterinin toplam satışların yaklaşık beşte birini oluşturması, gelirlerin belirli müşteriler üzerinde yoğunlaştığını gösteriyor. Büyük müşterilerden elde edilen gelirler şirketin büyümesine katkıda bulunsa da bu müşterilerle olan ticari ilişkilerde yaşanabilecek değişiklikler finansal performansı doğrudan etkileyebilir. Anthropic’in hızla artan altyapı harcamaları ve müşteri yoğunlaşması, halka arz öncesinde yatırımcıların değerlendirmesi gereken başlıklar arasında bulunuyor.

Öte yandan şirketin son dönemdeki gelir artışı da dikkat çekiyor. Anthropic’in geçen hafta potansiyel yatırımcılara verdiği bilgilere göre üçüncü çeyrek geliri 16,8 milyar dolara ulaştı. Bu rakam, bir önceki çeyreğe kıyasla yüzde 45 büyümeye karşılık geliyor. Bununla birlikte gelirlerdeki hızlı yükseliş, yüksek altyapı maliyetlerinin şirketin mali tabloları üzerindeki etkisini ortadan kaldırmıyor. Yapay zekâ modellerinin eğitilmesi, yeni sürümlerin geliştirilmesi ve Claude hizmetlerinin büyük ölçekte kullanıma sunulması, sürekli bilgi işlem kapasitesi gerektiriyor. Bu nedenle gelir artışının yanı sıra bulut altyapısı harcamalarının ne ölçüde kontrol altında tutulabileceği de şirketin mali görünümü açısından belirleyici olacak.

Sızdırılan S-1 belgesinde yalnızca finansal ve operasyonel konulara değil, yapay zekânın neden olabileceği hukuki sorumluluklara da yer veriliyor. Daha önce kamuoyuna yansıyan ciddi yapay zekâ risklerine ilişkin açıklamaların devamı niteliğindeki belgede, Anthropic’in geliştirdiği sistemlerin zararlı davranışlarından kaynaklanabilecek tazminat taleplerine dikkat çekiliyor. Şirket, bu tür olaylarda karşılaşabileceği mali yükümlülüklerin mevcut sigorta kapsamını aşabileceği uyarısında bulunuyor. Bu riskler, yapay zekâ sistemlerinin hatalı veya zararlı çıktılar üretmesi durumunda ortaya çıkabilecek hukuki ve finansal sonuçlarla bağlantılı. Dolayısıyla Anthropic’in karşı karşıya bulunduğu belirsizlikler, bilgi işlem altyapısının temin edilmesinin ötesine geçerek sunduğu teknolojilerin kullanımından doğabilecek sorumlulukları da kapsıyor.

Anthropic’in kasım ayında halka arz gerçekleştirmeyi hedeflediği bildiriliyor. Buna rağmen sızdırılan S-1 başvurusu, halka arzın kesinleştiği veya belirtilen tarihte tamamlanacağı anlamına gelmiyor. Şirketin yatırımcılara sunduğu büyüme verileri, Claude hizmetlerine yönelik talebin artışı hakkında fikir verirken, yüksek zarar rakamları ve uzun vadeli bulut sözleşmeleri finansal risklerin devam ettiğini gösteriyor. Bunun yanı sıra en büyük altyapı tedarikçilerinin aynı zamanda yapay zekâ pazarında rakip konumunda bulunması, Anthropic’in kapasite planlamasını daha karmaşık hâle getiriyor. Şirketin önündeki temel mesele, artan kullanıcı ve kurumsal müşteri talebini karşılayacak bilgi işlem kaynaklarına erişirken altyapı maliyetlerini ve operasyonel risklerini sürdürülebilir seviyelerde tutabilmek olacak.